La elección de una fuente de financiación adecuada se convierte en un pilar fundamental para el crecimiento y la sostenibilidad de cualquier negocio. Inclinarse hacia la financiación pública, a menudo percibida como más segura y estable.
Veamos cuáles son las características de la financiación pública:
¿Qué es la financiación pública?
La financiación públicapuede ser definida como una vía de financiación externa donde los fondos obtenidos proceden de un organismo o de una institución pública, es decir, del Estado.
La financiación pública comprende los recursos financieros que se obtienen a través de canales gubernamentales o estatales, destinados a apoyar la actividad empresarial. Esta puede tomar diversas formas, desde subvenciones y ayudas directas que no requieren devolución, hasta préstamos con condiciones favorables, como tasas de interés reducidas o períodos de gracia prolongados.
La financiación pública se orienta a fomentar el desarrollo económico, impulsar la innovación y apoyar sectores estratégicos, así como a empresas en etapas iniciales o proyectos con alto potencial de impacto social.
Los préstamos y créditos concedidos por entidades públicas presentan una serie de ventajas para las pymes, entre las que se pueden destacar:
- Periodos de carencia del préstamo: Los préstamos públicos suelen tener una carencia de 1 a 3 años desde su vencimiento.
- Tramo No Reembolsable del préstamo (TNR): Este concepto hace referencia a cantidades del total de un préstamo que no tienen que ser devueltas, como ayuda a las empresas prestatarias. El porcentaje del TNR suele oscilar entre el 5% y el 33% de la cantidad total.
- No aparecen en la Central de Información de Riesgos (CIR o CIRBE): Debido a que son organismos públicos los concesores de los préstamos o créditos, estos no aparecen en la CIR.
- Posibilidad de obtención de un informe motivado o del sello de pyme innovadora: En función del proyecto que motive la obtención del crédito o del préstamo, se pueden obtener certificados de la actividad llevada a cabo. Estos certificados permiten a las pymes acometer deducciones fiscales que pueden llegar hasta al 42% de la cuantía de dicho proyecto.
Tipos de financiación pública
En España, la financiación pública se articula a través de diversas iniciativas y programas diseñados para impulsar el tejido empresarial y fomentar la innovación. Estos recursos se clasifican principalmente en dos categorías: subvenciones y ayudas, y créditos avalados, cada uno con sus particularidades y objetivos específicos.
Las subvenciones y ayudas proporcionadas por el gobierno central, las comunidades autónomas y entidades locales, no requieren devolución y están diseñadas para apoyar proyectos en áreas prioritarias como la investigación y desarrollo (I+D), la innovación tecnológica, la expansión internacional y la sostenibilidad ambiental.
Un ejemplo destacado es el programa NEOTEC del Centro para el Desarrollo Tecnológico Industrial (CDTI), que ofrece subvenciones a startups tecnológicas para el desarrollo de nuevos proyectos empresariales.
Por otro lado, los créditos avalados por el estado o por Sociedades de Garantía Recíproca (SGR) facilitan el acceso al crédito para pymes y autónomos, ofreciendo condiciones más favorables que las del mercado privado.
El Instituto de Crédito Oficial (ICO) desempeña un papel crucial en este ámbito, proporcionando líneas de financiación que las entidades financieras distribuyen a las empresas.
Estos créditos suelen contar con tasas de interés reducidas, plazos de amortización flexibles y, en algunos casos, períodos de carencia. Las SGR, por su parte, ofrecen avales a las empresas para mejorar su solvencia ante las entidades financieras, aumentando así sus posibilidades de obtener financiación.
- Subvenciones: las subvenciones son una forma de financiación pública que no necesita ser reembolsada. En España, las subvenciones están disponibles para empresas en diversos sectores como la investigación y el desarrollo, la exportación y la innovación.
- Préstamos públicos: los préstamos públicos son otra forma de financiación pública que debe ser reembolsada. A menudo, estos préstamos tienen tasa de interés y plazos más favorables que los préstamos privados. Las empresas pueden obtener préstamos públicos a través de entidades gubernamentales como el Instituto de Crédito Oficial (ICO).
- Capital de Riesgo: es una forma de financiación pública que implica la inversión de dinero en empresas a cambio de una participación en la propiedad. En España hay varias entidades gubernamentales que ofrecen capital de riesgo, como el Fondo Europeo de Inversiones (FEI) y el Instituto de Crédito Oficial (ICO).
- Garantías Públicas: esta financiación pública puede ayudar a las empresas a obtener préstamos privados. Las garantías públicas aseguran que los préstamos serán reembolsados en caso de que la empresa no pueda hacerlo. En España las garantías públicas están disponibles a través del Instituto de Crédito Oficial y el Fondo Europeo de Inversiones.
- Bonos: son una forma de financiación pública que implica la emisión de deuda. Las empresas pueden emitir bonos para obtener financiación pública, y los inversores compran estos bonos a cambio de intereses. Es España las empresas pueden emitir bonos a través del Mercado Alternativo de Renta Fija (MARF).
- Crowdfunding: esta financiación implica la obtención de financiación de un gran número de inversores a través de plataformas línea.
- Fondos estructurales: son fondos disponibles para empresas que se encuentran en regiones menos desarrolladas en España. Estos fondos están destinados a fomentar el crecimiento económico y la creación de empleo en estas regiones. Los fondos están disponibles a través del Fondo Europeo de Desarrollo Regional (FEDER) y el Fondo Social Europeo (FSE).
- Programas de ayuda: ofrecen apoyo a empresas que están enfrentando dificultades. En España los programas de ayuda están disponibles a través del Ministerio de Industria, Comercio y Turismo.
- Préstamos participativos: son una forma de financiación pública que implica la participación de la empresa en las ganancias del proyecto. Estos préstamos no requieren garantías y tiene plazos más flexibles que los préstamos tradicionales. Los préstamos participativos están disponibles a través de entidades como el Instituto de Crédito Oficial (ICO).
- Microcréditos: son préstamos de pequeñas cantidades de dinero que se otorgan a empresas que tienen dificultades para obtener financiación de otras fuentes. En España los microcréditos están disponibles a través de la Fundación Microfinanzas BBVA y de la Fundación ONCE.
Ventajas
- Condiciones favorables: tasas de interés más bajas y plazos de devolución más flexibles que los ofrecidos por el sector privado.
- Estímulo al desarrollo: apoyo a proyectos de innovación, desarrollo tecnológico y expansión en sectores estratégicos.
- Acceso sin garantías: algunas formas de financiación pública están disponibles sin necesidad de presentar garantías personales o empresariales.
El proceso de financiación pública en España funciona de la siguiente manera: las empresas presentan una solicitud de financiación a la entidad gubernamental pertinente. Luego, la entidad evalúa la solicitud para determinar si la empresa cumple con los requisitos de elegibilidad y si el proyecto presentado es viable. Si la solicitud es aprobada, la empresa recibe el financiamiento.
Una ventaja de la financiación pública es que, en general, los términos y condiciones son más favorables que los de la financiación privada. Además, la financiación pública puede ser una buena opción para empresas que tienen dificultades para obtener financiación privada debido a su tamaño, sector o ubicación geográfica.